今年以來,在市場聚焦科創板的同時,其他板塊每個月IPO過會率和上會數量也在波動變化。其中,6月份IPO上會數量明顯增多,截至6月24日,本月已有35家企業上會,環比增長218%。
這也促使券商保薦與承銷業務收入不斷“加碼”,數據顯示,今年以來(截至2019年6月24日,下同),92家擁有保薦資格的券商中,有31家券商有IPO承銷費“入袋”,共計27.51億元,另外61家券商“顆粒無收”。此外,中信證券等8家券商IPO承銷收入占行業六成,券商投行業務“馬太效應”愈加顯著。
6月份以來
IPO過會率達88.57%
6月份IPO上會數量明顯增多。據東方財富Choice數據統計顯示,截至6月24日,今年6月份已有35家IPO排隊企業上會,其中共31家公司成功過會,3家公司未通過,1家公司取消審核,過會率為88.57%。
而5月份僅有11家企業上會,過會率為100%,6月份上會數量環比增長218%。值得注意的是,今年1月份至5月份的上會數量共計43家,6月份單月上會數量已達到今年前五個月的八成。
據記者此前報道,今年前5個月IPO過會率同比增長,但首發項目數量同比下滑,照此來看,IPO在強監管和常態化的背景下在6月份再次呈現新態勢。
本月上會的35個IPO項目由20家券商負責保薦承銷工作。其中中信建投證券保薦上會項目最多(包括聯席保薦),有5家企業,通過率為80%。華泰聯合證券和中信證券分別有4家企業上會,過會率分別為100%和75%。海通證券、國信證券、中金公司、安信證券和國泰君安分別由2家企業上會,位居前列。
IPO保薦承銷費
中信證券攬進4.59億元
2019年上半年即將結束,年內首發上會的企業共計78家,共有46家券商參與到IPO保薦與承銷業務當中。以發行日期計算,截至6月24日,年內已有63只新股上市,31家券商有首發承銷收入入袋,合計已實現27.51億元。
具體來看,今年以來,中信證券獲得承銷保薦收入金額最多,攬入4.59億元。長江證券承銷保薦反超中信建投奪得亞軍,攬入2.05億元。中信建投證券、東興證券和招商證券位列第三名、第四名、第五名,分別攬入承銷費1.67億元、1.653億元和1.649億元。首發承銷費用超過1億元的還有中泰證券、國泰君安和中金公司,目前的首發承銷收入為1.47億元、1.3億元和1.23億元。上述這八甲IPO承銷收入總額已占總承銷費用近六成,凸顯龍頭券商IPO承攬能力。券商投行業務馬太效應十分明顯。
值得關注的是,截至目前,我國擁有保薦資格“牌照”的券商已達92家。而今年前6個月,僅有31家券商有IPO承銷收入“入袋”,61家券商的IPO承銷收入“顆粒無收”。更有不少大型券商還未有首發項目承攬收入入袋。不過,目前這61家券商仍有IPO項目正在證監會審核程序當中,有望在后續實現收入。
此外,科創板的加快推進對券商投行收入起著重要作用。財富證券表示,科創板正式開板,推動行業生態的重大變革。一方面是投行逐步告別通道傭金收入模式,轉向以專業服務、綜合服務為核心,回歸定價和銷售本源。另一方面,跟投制度加強了對資本金的約束,推動保薦承銷業務逐步從輕資產業務軌道走上重資產業務軌道。總的來看,證券公司將在未來較長的一段時間內享受我國資本市場改革帶來的政策紅利,迎來向上發展良機。見習記者 王思文
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